王初四(陈松伶)自幼生长在渔村,为反抗土豪逼婚,遂相约青梅行马恋人曾牛(林利)私奔,不料中途发生变故,初四误以为牛已罹难,只好只身来到上海谋生。期间,幸得卖糖女郎李小翠(陈佩珊)收容,暂栖于天台木屋中,认识了李大婶(卢宛茵)、赵少奇(莫镇贤)等好友,未几更与画家杜梓枫(郑伊健)坠入爱河。 其后,初四偶然投身影坛,更名为王云裳,以歌艺轰动上海。此际,牛突然现身,初四惊讶不已,既难忘往日之情,又不舍身边所爱,顿感一片迷惘。然而,最苦恼的却是,这时初四又被诬陷进一宗官非之中,似乎难脱牢狱之灾……拉娜瑟丝的神情充满了激动与恳求,说着说着她更一下子单膝跪倒在了嬴兰月的面前:“公主殿下,只要你肯给予造化金丹,从此以后我拉娜瑟丝·月之呢喃就会是你最忠诚的奴隶,我会成为你的剑,你的盾,永远为你而战,愿意为你做任何事情!”